Glosario de la sociedad holding y las reestructuraciones

Aportación no dineraria

Entrega de bienes o derechos —típicamente participaciones— a una sociedad a cambio de participaciones suyas. Es la vía más habitual para crear una holding. Ver aportación no dineraria.

Canje de valores

Operación por la que una sociedad adquiere la mayoría de los derechos de voto de otra entregando participaciones propias a sus socios. Ver canje de valores.

Cláusula antiabuso

Regla del artículo 89.2 LIS que permite eliminar la ventaja fiscal obtenida cuando la operación carece de motivos económicos válidos. Ver cláusula antiabuso.

Consolidación fiscal

Régimen opcional que permite a un grupo tributar con una base imponible única. Exige el 75 % de participación. Ver consolidación fiscal.

Diferimiento

Aplazamiento de la tributación de una plusvalía, que no desaparece sino que viaja con los valores fiscales heredados. Ver neutralidad y diferimiento.

Entidad patrimonial

Sociedad en la que más de la mitad del activo son valores o elementos no afectos a una actividad económica. Pierde ventajas fiscales relevantes. Ver sociedad patrimonial.

Escisión

División del patrimonio de una sociedad en partes que se traspasan a otras. Puede ser total, parcial o segregación. Ver escisión.

ETVE

Entidad de tenencia de valores extranjeros. Régimen especial para matrices con filiales fuera de España. Ver internacional y ETVE.

Experto independiente

Profesional designado por el Registro Mercantil que valora las aportaciones no dinerarias en los supuestos legalmente exigidos. Ver experto independiente.

FEAC

Acrónimo de fusiones, escisiones, aportaciones de activos y canje de valores. Denomina el régimen especial de neutralidad. Ver régimen FEAC.

Fusión impropia

Absorción por la matriz de una filial participada al cien por cien, con procedimiento simplificado y sin relación de canje. Ver fusión.

Grupo del artículo 42

Grupo mercantil que surge del control de una sociedad sobre otras, con efectos en consolidación e información. Ver grupo de sociedades.

Grupo de IVA

Régimen especial de entidades que permite compensar saldos de IVA dentro del grupo. Exige el 50 %. Ver grupo de IVA.

Holding mixta

Matriz que, además de tener participaciones, presta servicios o desarrolla actividad propia. Ver holding pura y mixta.

Motivo económico válido

Razón empresarial —distinta del mero ahorro fiscal— que justifica la operación y condiciona la aplicación del régimen especial. Ver motivos económicos.

Neutralidad fiscal

Principio conforme al cual la reorganización no genera tributación inmediata. No es exención. Ver neutralidad.

Operación vinculada

La realizada entre partes relacionadas —sociedades del grupo, socios, administradores y familiares—. Debe valorarse a mercado y documentarse. Ver operaciones vinculadas.

Prima de emisión

Sobreprecio pagado sobre el nominal en una ampliación de capital. Constituye una reserva con régimen propio de devolución. Ver ampliación de capital.

Rama de actividad

Conjunto de elementos capaz de constituir una unidad económica autónoma. Requisito de determinadas escisiones y aportaciones. Ver rama de actividad.

Segregación

Traspaso en bloque de una parte del patrimonio a otra sociedad, recibiendo las participaciones la propia sociedad segregada. Ver escisión.

Sucesión universal

Transmisión en bloque del patrimonio, con todos sus derechos y obligaciones, propia de las modificaciones estructurales.

Sustancia

Organización de medios materiales y personales que acredita que la matriz dirige y gestiona sus participaciones. Ver medios y sustancia.

Tasación pericial contradictoria

Procedimiento para corregir el valor comprobado por la Administración mediante peritos. Ver defensa ante Hacienda.

Valor de mercado

El que habrían acordado partes independientes en condiciones de libre competencia. Criterio de valoración de referencia. Ver valoración.

Esta página describe el marco general vigente en España y no sustituye al análisis del caso concreto. La normativa mercantil y tributaria, su desarrollo reglamentario y la doctrina administrativa cambian con frecuencia, y existen especialidades autonómicas y forales que pueden alterar por completo el resultado de una reestructuración. Antes de ejecutar cualquier operación conviene verificar la redacción vigente de las normas citadas. Consúltenos su caso.